Investment Associate | Private Equity

Private Equity | Special Situations & Corporate Carve-outs | München

Für eine eigenkapitalstarke, BaFin-registrierte Beteiligungsgesellschaft mit Sitz in München suchen wir einen Investment Analyst / Associate (m/w/d).

Der Mandant wurde von erfahrenen Carve-out-Praktikern gegründet und ist auf die Übernahme und Transformation von Randgeschäften und Non-core-Einheiten aus Konzernen und Unternehmensgruppen spezialisiert. Investiert wird branchenübergreifend in Europa, in Unternehmen mit EUR 20 Mio. bis EUR 1 Mrd. Umsatz und EBITDA-Margen von negativ bis +10 % — also klassisch in Situationen mit operativem Handlungsbedarf.

Charakteristisch für das Setup:

• Erwerb von Mehrheiten > 75 %, Kaufpreise bis zu 100 % Eigenkapital, ohne Finanzierungsvorbehalt


• Interne Due Diligence und internes Investment Committee, Signing innerhalb weniger Wochen


• Keine feste Haltedauer, kein Fund-Life-Druck


• Eigenes In-house-Operations-Team, das den Carve-out und die anschließende Transformation begleitet

Die Rolle

Sie arbeiten direkt mit den Gründern und dem Investment Team an Transaktionen — von der Ansprache über die Due Diligence bis zum Signing — und begleiten die Portfoliounternehmen anschließend in Carve-out und Transformation.

Aufgaben

• Screening und Bewertung von Carve-out- und Sondersituationen; Aufbau und Pflege des Deal-Flows in Richtung Konzerne, M&A-Abteilungen und Intermediäre


• Erstellung von Financial Models, Bewertungen und Business-Plan-Szenarien für Unternehmen mit unvollständiger oder carve-out-typisch verzerrter Datenbasis


• Steuerung der Due Diligence (Financial, Tax, Legal, Commercial) inkl. Koordination externer Berater


• Vorbereitung von Investment-Memoranden und Entscheidungsunterlagen für das Investment Committee


• Mitwirkung an Transaktionsstruktur, SPA-Verhandlung und TSA-Themen


• Nach Closing: Mitarbeit an 100-Tage-Plänen, Aufbau von Reporting und Controlling in der Standalone-Struktur, Begleitung von Kostenprogrammen, Wachstumsinitiativen und Add-on-Akquisitionen


• Laufendes Portfolio-Monitoring und Sparringspartner für das lokale Management


• Ein bis vier Jahre Berufserfahrung in Transaction Services, M&A, Restrukturierungsberatung, Strategieberatung, Private Equity oder Corporate M&A


• Sehr gutes Studium mit betriebswirtschaftlichem, finanz- oder ingenieurwissenschaftlichem Schwerpunkt


• Belastbare Financial-Modelling- und Analysefähigkeiten; Fähigkeit, auch bei dünner Datenlage zu einer belastbaren Einschätzung zu kommen


• Hands-on-Mentalität und Interesse an operativen Themen — Bereitschaft, in Produktion, Vertrieb und Werken vor Ort zu sein, nicht nur im Datenraum


• Unternehmerisches Denken, hohe Eigenverantwortung, pragmatischer Arbeitsstil


• Deutsch und Englisch verhandlungssicher; Reisebereitschaft innerhalb Europas

Das Angebot

• Volle Transaktionsverantwortung deutlich früher als in größeren Fonds; flache Hierarchien und direkte Zusammenarbeit mit den Gründern


• Ein Investmentansatz, in dem Wertsteigerung operativ und nicht über Leverage erzeugt wird — entsprechend steile Lernkurve in Transformation und Restrukturierung


• Beteiligung am Unternehmenserfolg, flexible Arbeitsmodelle


• Marktgerechtes Fixum plus Bonus, Details im persönlichen Gespräch